8月29日，上海證券報、央廣網等媒體報道上半年資金涌入滬市ETF情況，指出國新投資旗幟鮮明力挺科技創新和價值投資，引導市場投資方向。現全文分享如下：
隨著被動投資理念興起、政策支持和監管環境改善、居民資產配置需求提升，資金加速流入交易型開放式指數基金（ETF）市場。
統計顯示，2024年上半年，超4500億元資金涌入滬市ETF，已達到2023年全年凈流入的八成。過去數年，滬市ETF凈流入金額逐年增長，2021年以來累計資金凈流入已超過1.2萬億元。
分品類來看，今年上半年股票型ETF凈流入達3886億元，占總凈流入84.2%；其次是債券ETF，獲凈流入234億元，而策略ETF半年的凈流入額已達到2023年全年的兩倍。從凈流入居前ETF來看，排名前十的ETF中共有8只寬基ETF、1只政金債券ETF、1只黃金ETF。
2023年第四季度起，“國家隊”多次出手加碼ETF市場。中央匯金于2023年12月和2024年2月兩次宣布將擴大ETF增持范圍，并表示將持續加大增持力度、擴大增持規模。國新投資則先后宣布增持中證國新央企科技類指數基金、認購中證國新港股通央企紅利ETF首發份額，旗幟鮮明力挺科技創新和價值投資，引導市場投資方向。此外，基金公司自購、上市公司回購等多重積極因素正在累積，增量資金陸續入市。
ETF市場迎來大量“子彈”。2024年上半年，滬市ETF市場總成交額達11.8萬億元，位列亞洲第1、全球第3；總規模突破2萬億元大關，位列亞洲第2、全球第8。滬市ETF交投活躍度再上臺階，日均成交額1008億元，較去年同期增長12.6％，日均換手率5.68％，穩居亞洲第一位。
ETF產品布局日益完善，良性市場結構逐步形成。截至2024年6月底，境內ETF的投資標的已涵蓋股票、債券、貨幣、商品、境外股票等多種資產類別。其中，股票ETF規模1.81萬億元，占比73%；跨境ETF規模3166億元，占比13%；貨幣ETF規模1859億元，占比8%；債券ETF規模1095億元，占比4%；商品ETF規模527億元，占比2%。
2024年以來，ETF產品因在分散風險方面具有獨特優勢，已愈發成為投資者資產配置的優質工具，指數化投資成為長期趨勢。
國際方面，全球ETF市場實現創紀錄的連續5年凈流入。截至2024年6月底，全球掛牌交易的ETF（含ETP）資產總規模達到13.17萬億美元，較2023年底增加13.44%，近20年的規模年均復合增長率超20%。僅在今年6月，全球ETF行業就凈流入1361.7億美元，連續第61個月實現凈流入，也使得年初至今的凈流入額達到7303.6億美元的新高。
分市場來看，美國ETF市場凈流入額領跑全球，2024年6月凈流入828.4億美元，年初以來凈流入資金達到4404.1億美元，行業總規模也達到9.18萬億美元，占全球ETF市場規模比重近七成。在歐洲市場，今年6月ETF單月流入金額215.1億美元，連續第21個月實現凈流入；年內凈資金流入總額達到1039.3億美元，創下歷史上第二高的紀錄。亞太市場方面，6月日本ETF行業凈流入3.86億美元，截至今年6月底的總規模為5613.7億美元。
從發達國家資本市場發展規律來看，隨著境內機構投資者占比的持續提升，股票市場的有效性提高，指數基金特別是ETF產品，由于具備規模大、費率低、流動性好、風險收益特征鮮明的優勢，將逐步成為機構和零售投資者資產配置的首選。伴隨A股市場估值的逐步修復，投資者對ETF的需求可能顯著增加，有望推動境內ETF規模和市場活躍度的進一步提升。
上交所表示，未來將認真落實新“國九條”相關要求，在證監會統籌指導下，持續豐富ETF品種、優化ETF配套機制、培育ETF良好生態，推動ETF市場進一步做強做大，更好滿足居民資產配置需求以及服務國家實體經濟的發展。
